No longo prazo, a diversificação é a melhor forma de obter um bom retorno do investimento. Por que você tem que fazer isso? E como você faz isso? Gilles Coens, gerente sênior de produto da MeDirect, nos dá suas cinco regras de ouro.
Devido às baixas taxas de juros, as contas de poupança quase não rendem dinheiro. O retorno real pode ser negativo se você deduzir a inflação da taxa de juros. Não é, portanto, surpreendente que os belgas invistam cerca de 20% dos seus activos em fundos; isto permite-lhes desfrutar de um retorno muitas vezes atraente sem correr demasiados riscos.
- Separe uma reserva de poupança
Uma reserva de poupança deve fazer parte de cada carteira. “Você deve ter o equivalente a um salário de três a seis meses”, diz Gilles Coens, gerente sênior de produtos da MeDirect. “No caso de um problema. Tal como a perda de um emprego, uma doença ou uma queda nos rendimentos, deverá ser capaz de cobrir os custos adicionais com esta reserva. Seria uma pena se você tivesse que vender alguns de seus títulos por falta de liquidez e a preços potencialmente desfavoráveis.”
“Coloque esse dinheiro em contas de poupança que pagam mais do que as contas de poupança tradicionais. Com o valor que excede sua reserva, você pode investir na esperança de obter melhores retornos.”
- Diversifique seus investimentos por meio de fundos
“Colocar todos os ovos na mesma cesta, ou seja, investir todos os seus ativos em ações de uma estrela ou em uma ideia aparentemente 'fantástica', não é uma boa ideia”, alerta Gilles Coens.
“Como os fundos distribuem seus ativos por outros títulos de acordo com sua política de investimento, eles oferecem um alto nível de diversificação. Você distribui ainda mais o seu risco ao combinar fundos que investem em diferentes classes de ativos. E você obtém um portfólio diversificado em que algumas classes de ativos sobem enquanto outras descem. Um fundo misto ou multiativos pode ser uma solução para investidores que não desejam investir em vários fundos. Hoje, estão entre os fundos mais populares na Bélgica.”
- Escolha um gerente profissional
“Se você deseja construir um portfólio bem diversificado, pergunte-se se você tem tempo e conhecimento suficientes, a mentalidade certa para selecionar ações, fundos e títulos, o know-how para realizar as análises e as ferramentas para se informar suficientemente”, continua Gilles Coens. “Se quisermos ser honestos, a resposta geralmente é ‘não’.”
“Os gestores de fundos são profissionais com os meios, o know-how e o pessoal necessários. Eles tomam suas decisões com base no trabalho de uma equipe de analistas que acompanham de perto diversas ações. O dinheiro que lhes é confiado é investido, dependendo do tipo de fundo, em ações, obrigações, outros produtos financeiros ou numa combinação de produtos. E fá-lo com um objetivo pré-determinado: superar um benchmark e ao mesmo tempo reduzir o risco e permanecer dentro de certos limites, por exemplo.”
- Visar o longo prazo
“Investir no mercado de ações não é isento de riscos. Um dos princípios básicos é que qualquer retorno potencialmente mais elevado envolve risco. Os retornos não são garantidos e o capital investido pode ser perdido. Se os mercados flutuam, eles sempre se movem positivamente, em média. No longo prazo, uma carteira de ações e títulos renderá mais do que dinheiro ou uma conta poupança. “Investir em fundos é o oposto de especular”, diz Gilles Coens.
“Para lucrar com esta tendência de longo prazo, você precisa ser capaz de “jogar pelo seguro” quando as coisas dão errado no mercado de ações. E isto só poderá ser bem sucedido se o seu horizonte de investimento se estender para além de um ciclo do mercado de ações. Oito anos é considerado um horizonte mínimo de investimento.”
- Mantenha os custos baixos
“Se o profissional administra um fundo de investimento, ele é remunerado por meio de taxas de administração. Essas taxas variam de fundo para fundo e geralmente são mais altas para fundos de ações do que para fundos de títulos. Além disso, os gestores devem comunicar claramente ao investidor antes de decidir e descontar do valor do fundo, que não é debitado da sua conta. Essas taxas são as mesmas, independentemente de qual instituição vende o fundo.”
“Por outro lado, você pode limitar as taxas de entrada e saída. A MeDirect não cobra taxas de entrada ou saída, exceto para um número limitado de fundos onde a empresa é contratualmente obrigada a cobrá-las. Na maioria dos bancos, a taxa de entrada pode chegar a 3% do valor investido. Se pagar 3% num investimento de 100 euros, precisa de obter um retorno de pelo menos 3,1% para cobrir esta “perda”.
